Organisation industrielle du secteur de lnergie

1
Organisation industrielle du secteur de lénergie

• Alain Lapointe
• HEC-Montréal

2
Plan du cours

• Cours 1 Contexte général de lindustrie
• Cours 2 Marché pétrolier international
• Cours 3 Organisation des utilités publiques
• Cours 4 Expérience de privatisation et
  déréglementation
• Cours 5 Marchés du gaz et de lélectricité
• Cours 6Raffinage et distribution

3
Cours 1 Contexte général de lindustrie

• Modèle général de lorganisation industrielle
• Contexte énergétique général
• Contexte spécifique aux utilités publiques
• Nouveaux modèles daffaire
• Convergence des énergies
• convergence des services
• convergence des prix

4
Structure-comportement -performance
. grand nb. de joueurs . bien homogène . entrée
sortie facile
. un joueur . entrée fermée
. rente monopole . inefficacité
. profit nul . efficacité
5
Marché et hiérarchies

• Design organisationnel et institutions
• coordination et incitatifs
• Performance des organisations
• liées aux incitatifs mis en place et à la
  concurrence
• Rôle des gouvernements
• environnement propice à la prise de décision

6
Contexte énergétique général
Équilibres offre/demande
Changements Structurels
Environnement et Développement durable
7
Contexte spécifiqueutilités publiques
déréglementation
Nouvelles compétences
Ingenierie améliorée
Utilités Énergie
Nouveaux modèles daffaire
Problèmes environnement
Solutions environnementales
Technologies
Nouvelles transactions
Digitalisation
Globalisation
Financement International
Entrée concurrents étrangers
Source Hagler Bailly
8
Chaîne de valeur
2 200 MM Estimé 100 pays période de 10 ans.
700 MM 300 MM 250 MM 550 MM
400 MM
Marchés contestables
9
Besoins dinfrastructure (10 ans)GW
10
Convergence marché de lénergie

• Convergence des services
• offre de services liés
• atteinte par les fusions
• Convergence des prix
• prix des énergies varient dun montant constant
• différences de coûts intensité de préférence
• atteinte par des arrangements institutionnels,
  standardisation des contrats

11
Convergence des prix

• Conditions de la convergence
• transparence des prix et de linformation
• coûts de transaction faibles
• contrats standards
• un marché développé du leasing de capacité
• Conséquences
• corrélation étroite des prix entre locations
• marchés efficients, bien connectés, compétitifs

12
Convergence des services

• Services complémentaires
• sécurité, télécommunications, énergie, eau
• Utiliser un service pour en produire un autre
• gaz naturel pour produire de lélectricité
• pipeline et droits de passage pour offrir les
  services télécom

13
Fusions et convergence

• Industries dont les fonctions et processus
  semblables, réduction de coûts
• base élargie de consommateurs, meilleure
  exploitation des banques de données et du
  personnel relié
• épargner sur les coûts, accroître les parts de
  marché, gains aux consommateurs
• stabiliser les flux de revenus

14
Types de fusions

• Concentriques
• accroître les capacités de transport et stockage,
  opportunités déchange et commerce entre énergies
• Enron/Portland General Duke/PanEnergy
• Horizontales
• plus grande étendue géographique
• Texas Utilities/Enserch

15
Convergence commercialisation
Gestion du service Convergence achat Gestion du
risque Financement
Achat
livraison
Meileur prix
Flux produit fiable au meilleur prix
Meileur coût total
Achat, coordination et logistique, flexibilité
de prix
Télécommunications services informatiques,
contrôle à distance
Ingénierie, amélioration des équipements, design
des processus
16
Nouveaux modèles daffaire

• Participation dans la chaîne de valeur
• convergence
• échelle et envergure
• intégration interne
• nouveaux types de financement
• importance du capital humain

17
Deux modèles dorganisation
1
Fournisseurs dun service énergie intégré
Clients de gros
Commercialisation Gros
Production
Transport Énergie
Distribution Énergie
Clients de détail
Plate-forme de commercialisation multi énergie
2
18
Fournisseur intégré
Offre de gaz
Services commer-ciaux
Logistique et commerce intégrés
Arbitrage
Substitution

• Arbitrage transport
• Stockage intégré
• Swaps