PowerPointpresentasjon

1

Revisjonskomite
Bankenes sikringsfond 12.09.2005
2
FORMÅL

• Revisjonskomiteen er et underutvalg av Styret i
  DnB NOR ASA med det formål å foreta mer grundige
  vurderinger av utpekte saksområder og rapporterer
  resultatet tilbake til Styret
• Revisjonskomitèen skal se etter at konsernet har
  en uavhengig og effektiv ekstern og intern
  revisjon og en tilfredsstillende
  regnskapsrapportering i samsvar med lover og
  forskrifter

3
Revisjonskomite DnB NOR

• Etablert 1998/99
• 4 styremedlemmer i DnB NOR ASA
• I tillegg møter konsernsjef, finansdirektør,
  regnskapsdirektør, ekstern revisor, internrevisor
  
• 5 møter i året
• Instruks gitt av styret

4
Møteinnhold

• Kvartals- og årsrapportering
• Risikorapportering
• Internkontroll
• Internrevisjon
• Plan
• rapporter
• Ekstern revisor
• Plan
• Rapportering
• Uavhengighet
• Godkjenning av tilleggsoppdrag
• Innstilling til honorar og evt. Valg
• Minst en gang i året møte med revisorene uten
  ledelsens tilstedeværelse

5
Ansvar og rapportering

• Svarer overfor styret
• Styrets ansvar reduseres ikke
• Muntlig rapportering i første styremøte
• Referater fremlegges for styret

6
The combined Code (UK)

• C.23.2
• The main role and responsibilities of the audit
  committee should be set out in written terms of
  reference and should include
• Integrity of the financial statements
• Internal financial controls
• Monitor and review the internal audit function
• Recommend appointment and remuneration of
  external audit
• External auditor's independence and objectivity
• Policy external auditor non-audit services

7
The combined Code, continue

• C.3.5
• The audit committee should monitor and review the
  effectiveness of the internal audit activities.
  Where there is no internal audit function, the
  audit committee should consider annually whether
  there is a need for an internal audit function
  and make a recommen-dation to the board, and the
  reasons for the absence of such a function should
  be explained in the relevant section of the
  annual report.

8
Corporate Governance standarder

• Sverige
• Pkt 3.8.3 og 3.8.2 Styrelsen skall innrätta ett
  Revisionsutskott på minst tre medlemmer.
  (Oppgaver er angitt i koden)
• Norge
• Styret bør vurdere bruk av styrekomiteer for å
  bidra til grundig og uavhengig behandling av
  saker som gjelder finansiell rapportering og
  godtgjørelse til ledende ansatte. Slike komiteer
  bør bestå av styremedlemmer som er uavhengige av
  den daglige ledelsen.
• Danmark
• (VIII, pkt 7) I selskaber med komplekse
  regnskabs- og revisionsmæssige forhold anbefales
  det å overveje etablering av revisionsutvalg

9
Basel Committee

• Consultative Document
• Enhancing corporate governance for banking
• organisations July 2005
• 34.The Committee presumes that large,
  internationally active banks will have an audit
  committee or equivalent structures (e.g. a
  statutory board of auditors) responsible for
  similar functions. The audit committee typically
  is responsible for providing oversight of the
  banks internal and external auditors approving
  their appointment15, compensation and dismissal
  reviewing and approving audit scope and
  frequency receiving audit reports and ensuring
  that management is taking appropriate corrective
  actions in a timely manner to address control
  weaknesses, non-compliance with policies, laws
  and regulations, and other problems identified by
  auditors.

10
Forslag til endringer i 8. DirektivArticle 39

• Public interest entities shall have an audit
  committee. Member States shall determine whether
  the audit committee is to be composed of
  non-executive members of the administrative body
  and/or members of the supervisory body of the
  audited entity and/or of members that are
  appointed by the general meeting of shareholders
  of the audited entity. At least one member of the
  audit committee shall be independent and shall
  have competence in accounting and/or auditing.

11
The audit committee shall inter alia

• (a) monitor the financial reporting process
• (b) monitor the effectiveness of the companys
  internal control, internal audit where
  applicable, and risk management systems
• (c) monitor the statutory audit of the annual and
  consolidated accounts
• (d) review and monitor the independence of the
  statutory auditor or audit firm and in particular
  the provision of additional services to the
  audited entity.