Flowers

1
WINTER
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos
Template
REVERSE MORTGAGE (ODWRÓCONA HIPOTEKA)
2
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos

• Idea odwróconego kredytu hipotecznego
• Wg definicji amerykanskiej kredyt, który
  zabezpieczony jest na wartosci nieruchomosci
  posiadanej przez osobe starsza (powyzej 62 lat),
  nie wymagajacy zadnych miesiecznych splat.
  Kredytobiorca pozostaje wlascicielem
  nieruchomosci, która jest przedmiotem umowy, tak
  dlugo jak w niej przebywa, a splata jest wymagana
  dopiero po smierci klienta lub gdy klient
  pozostaje poza domem dluzej niz rok1.
• 4 sposoby na otrzymanie platnosci od organizatora
  kredytu
• a). Platnosci okresowe (zwykle miesieczne),
• b). Jednorazowa platnosc calej sumy
• c). Linia kredytowa o z góry ustalonym limicie
• d). Hybryda w/w. rozwiazan
• 1 Zródlo http//www.reversemortgage.pl/istota-
  produktu

3
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos

• Innowacyjny produkt bankowosci hipotecznej,
  stanowiacy lustrzane odbicie standardowego
  kredytu hipotecznego
• Kredyt udzielany w oparciu o wartosc
  nieruchomosci (home equity) a nie zdolnosc
  kredytowa
• Kredytobiorca nie musi posiadac dochodów, a
  otrzymane srodki moze wykorzystac na dowolny cel
• Produkt dla osób starszych im starszy
  kredytobiorca tym korzystniejsze warunki
  zaoferuje mu bank (wraz z wiekiem klienta, rosnie
  wartosc LTV)
• Ryzyko ze wartosc nieruchomosci stanowiacej
  zabezpieczenie kredytu zmniejszy sie w przeciagu
  lat trwania umowy po stronie banku -gt najczesciej
  kwota, która mozna uwolnic z nieruchomosci
  stanowi maks. 50 wartosci nieruchomosci
  wycenianej na moment podpisania umowy z bankiem

4
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos
Jesli wlasciciel mieszkania ma 60 lat a jego
nieruchomosc wyceniono na 350 tys. PLN do konca
zycia moze on miesiecznie otrzymywac 1,5 1,7
tys. PLN Wyliczenia Xelion Doradcy Majatkowi
5
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos

• Doswiadczenia amerykanskie
• Rola Federalnej Organizacji Mieszkaniowej (FHA)
  gwaranta wyplat odszkodowan kredytodawców w
  przypadku gdy fundusze pochodzace ze sprzedazy
  nieruchomosci nie wystarczaja na splate
  wyplaconego kredytu i odsetek
• Popularnosc Home Equity Conversion Mortgage
  (HECM) (gwarantowanie przez FHA) i Home Keeper
  (gwarantowanie przez Fannie Mae)

6
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos

• Gdzie wprowadzono juz odwrócona hipoteke?
• Kraje anglosaskie (Wielka Brytania, Australia,
  Nowa Zelandia)
• Francja
• Belgia
• Lotwa
• Rosja
• Japonia
• Indie
• .

7
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos
Czy odwrócona hipoteka przyjelaby sie w Polsce?

• TAK
• Korzystne rozwiazanie przy kulejacym polskim
  systemie emerytalnym
• Prognozy demograficzne wskazuja ze w 2020 roku co
  5 Polak bedzie emerytem (przy optymistycznym
  zalozeniu przyrostu liczby urodzen).
• Dziesiec lat pózniej, w 2030 roku, osoby w wieku
  emerytalnym beda stanowily 25 naszego
  spoleczenstwa, a statystyczny Polak bedzie mial
  44 lata.

• NIE
• Koniecznosc zmian legislacyjnych (np. co z
  wygasnieciem pelnomocnictwa po smierci?)
• Wysokie ryzyko dla kredytodawców w zwiazku z
  wydluzaniem sie czasu trwania zycia
• Koszty oplaty zwiazane z wycena, prowizje
  poczatkowe, skladki na ubezpieczenie
  nieruchomosci etc.
• Bariery obyczajowe odwrócona hipoteka vs.
  spadek dla wnuczki -)

8
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos
Zainteresowanie klientów polskich banków
odwrócona hipoteka
9
Wycena nieruchomosci wyklad 4377-02 Joanna
Wos
Zródla

• http//www.reversemortgage.pl/
• Sawicki M. Marzenia z hipoteki Gazeta Bankowa
  17-03-2008
• Bochus K. Odwrócona hipoteka zawracanie
  glowy?14-04-2008 http//www.nbportal.pl/pl/np/blo
  ki/finanse/odwrocona-hipoteka
• Odwrócona hipoteka przestaje byc dziwnym
  instrumentem w swiecie hipotek
  http//inwestycje.pl/finanse_osobiste/odwrocona_hi
  poteka_przestaje_byc_dziwnym_instrumentem_w_swieci
  e_hipotek395580.html data aktualizacji22.10.20
  08
• Gazeta Prawna Perspektywy oferty odwróconego
  kredytu hipotecznego 21.07.2008
  http//biznes.gazetaprawna.pl/artykuly/27212,pierw
  sze_oferty_odwroconych_kredytow_hipotecznych_za_tr
  zy_lata.html